CAGR कैलकुलेटर का उपयोग कैसे करें
- 1 प्रारंभिक मूल्य दर्ज करें: अपने निवेश का शुरुआती मूल्य (खरीद मूल्य या ओपनिंग बैलेंस) दर्ज करें।
- 2 अंतिम मूल्य दर्ज करें: वर्तमान मूल्य, मैच्योरिटी राशि, या अपने निवेश का बिक्री मूल्य दर्ज करें।
- 3 समय अवधि सेट करें: निवेश की अवधि वर्षों में निर्दिष्ट करें (आंशिक वर्षों के लिए दशमलव हो सकता है)।
- 4 परिणाम देखें: इंटरैक्टिव स्लाइडर्स के साथ तुरंत अपना CAGR, कुल रिटर्न, डबलिंग टाइम, और ग्रोथ प्रोजेक्शन देखें।
प्रो टिप: त्वरित समायोजन के लिए स्लाइडर्स का उपयोग करें या सटीकता के लिए सटीक मान टाइप करें। जैसे ही आप इनपुट बदलते हैं, कैलकुलेटर रियल-टाइम में अपडेट होता है।
CAGR क्या है? चक्रवृद्धि वार्षिक वृद्धि दर को समझें
CAGR (चक्रवृद्धि वार्षिक वृद्धि दर) वह रिटर्न दर है जो एक निवेश को उसके प्रारंभिक मूल्य से अंतिम मूल्य तक एक निर्दिष्ट समय अवधि में बढ़ने के लिए आवश्यक है, यह मानते हुए कि लाभ प्रत्येक अवधि के अंत में पुनर्निवेशित किए जाते हैं।
साधारण रिटर्न के विपरीत जो भ्रामक हो सकते हैं, CAGR एक "स्मूथ" वार्षिक दर प्रदान करता है जो अस्थिरता को हटाता है और आपको निवेश परफॉर्मेंस की स्पष्ट तस्वीर देता है। यह दुनिया भर में वित्तीय पेशेवरों द्वारा उपयोग किया जाने वाला गोल्ड स्टैंडर्ड मेट्रिक है।
भारतीय निवेशकों के लिए CAGR क्यों महत्वपूर्ण है
- समान तुलना: म्यूचुअल फंड, स्टॉक, सोना, और रियल एस्टेट की तुलना समान स्तर पर करें, होल्डिंग अवधि की परवाह किए बिना।
- बेंचमार्किंग: अपने पोर्टफोलियो को निफ्टी 50 (ऐतिहासिक CAGR: ~12%) या सेंसेक्स (~13%) जैसे इंडेक्स से मापें।
- महंगाई समायोजन: भारत की औसत महंगाई 6% के साथ, इससे कम CAGR का मतलब है आपकी क्रय शक्ति घट रही है।
- सच्ची परफॉर्मेंस: 50% रिटर्न प्रभावशाली लगता है, लेकिन अगर इसमें 10 साल लगे, तो यह सिर्फ 4.1% CAGR है - महंगाई से नीचे!
- अस्थिरता स्मूथिंग: आपका निवेश साल-दर-साल बहुत उतार-चढ़ाव कर सकता है, लेकिन CAGR आपको औसत वार्षिक वृद्धि दर देता है।
CAGR फॉर्मूला समझाया गया
CAGR = [(अंतिम मूल्य / प्रारंभिक मूल्य)^(1 / वर्षों की संख्या)] - 1
घटक:
अंतिम मूल्य (FV): निवेश का वर्तमान/अंतिम मूल्य
प्रारंभिक मूल्य (IV): निवेश का शुरुआती मूल्य
वर्षों की संख्या (n): निवेश की अवधि
^ (पावर): चक्रवृद्धि वृद्धि के लिए घातांकीय गणना
उदाहरण गणना
परिदृश्य: आपने एक म्यूचुअल फंड में ₹1,00,000 निवेश किया। 5 साल बाद, यह ₹2,50,000 हो गया।
गणना:
CAGR = [(2,50,000 / 1,00,000)^(1/5)] - 1CAGR = [2.5^0.2] - 1CAGR = 1.2011 - 1 = 0.2011CAGR = 20.11%
परिणाम: आपका निवेश प्रभावशाली 20.11% वार्षिक दर से बढ़ा - निफ्टी 50 के ऐतिहासिक औसत से बहुत ऊपर!
CAGR बेंचमार्क: अच्छा रिटर्न क्या है?
| निवेश प्रकार | सामान्य CAGR (10+ वर्ष) | जोखिम स्तर | निर्णय |
|---|---|---|---|
| सेविंग्स अकाउंट | 3-4% | शून्य जोखिम | महंगाई से नीचे |
| फिक्स्ड डिपॉजिट (FD) | 6-7% | बहुत कम | बमुश्किल महंगाई को मात |
| PPF / EPF | 7-8% | शून्य जोखिम | सुरक्षित, टैक्स-फ्री |
| सोना | 8-10% | मध्यम | अस्थिर, कोई कैश फ्लो नहीं |
| रियल एस्टेट | 8-10% | उच्च | इलिक्विड, लोकेशन-निर्भर |
| निफ्टी 50 इंडेक्स | 12-14% | मध्यम-उच्च | इक्विटी के लिए बेंचमार्क |
| लार्ज कैप म्यूचुअल फंड | 10-12% | मध्यम | स्थिरता के लिए अच्छा |
| मिड & स्मॉल कैप फंड | 15-20% | उच्च | उच्च जोखिम, उच्च रिवॉर्ड |
मुख्य इनसाइट: महंगाई को मात देने और संपत्ति बनाने के लिए, 10+ वर्षों में न्यूनतम 10% CAGR लक्ष्य रखें। इक्विटी और इक्विटी म्यूचुअल फंड एकमात्र एसेट क्लास है जो लगातार इसे हासिल करता है।
CAGR बनाम एब्सोल्यूट रिटर्न बनाम XIRR
1. CAGR बनाम एब्सोल्यूट रिटर्न
एब्सोल्यूट रिटर्न समय को ध्यान में रखे बिना साधारण प्रतिशत लाभ/हानि है।
फॉर्मूला: [(अंतिम मूल्य - प्रारंभिक मूल्य) / प्रारंभिक मूल्य] x 100
उदाहरण: ₹1L बनता है ₹2L = 100% एब्सोल्यूट रिटर्न
समस्या: 2 साल में 100% शानदार है, लेकिन 20 साल में 100% खराब है। एब्सोल्यूट रिटर्न समय कारक को छुपाता है।
समाधान: बहु-वर्षीय निवेशों के लिए वार्षिक परफॉर्मेंस समझने के लिए हमेशा CAGR का उपयोग करें।
2. CAGR बनाम XIRR (कब कौन उपयोग करें)
| CAGR का उपयोग करें जब... | XIRR का उपयोग करें जब... |
|---|---|
| एकल लमसम निवेश | SIP/STP (कई निवेश) |
| पॉइंट-टू-पॉइंट रिटर्न (खरीदें -> बेचें) | अनियमित कैश फ्लो (जमा/निकासी) |
| समान अवधि में फंड/स्टॉक की तुलना | टाइमिंग अंतर वाले वास्तविक पोर्टफोलियो |
| SIP निवेश के लिए नहीं | लमसम निवेश के लिए नहीं |
अंगूठे का नियम: एक निवेश = CAGR। अलग-अलग समय पर कई निवेश = XIRR।
CAGR की सीमाएं (यह क्या नहीं बताता)
-
अस्थिरता को अनदेखा करता है: 15% CAGR का मतलब यह नहीं कि आपका निवेश हर साल 15% बढ़ा। यह एक साल +50%, अगले -20%, फिर +30% हो सकता है। CAGR उबड़-खाबड़ सफर को स्मूथ करता है।
प्रभाव: अगर आपका CAGR पॉजिटिव भी है तो भी आप नेगेटिव रिटर्न के वर्ष अनुभव कर सकते हैं। यह विशेष रूप से मिड-कैप और स्मॉल-कैप फंड के लिए सच है।
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SIP के लिए नहीं: CAGR एक बार के निवेश को मानता है। अगर आपने 5 साल में हर महीने ₹10K निवेश किया, तो CAGR गलत परिणाम देगा।
समाधान: SIP निवेश के लिए XIRR कैलकुलेटर का उपयोग करें।
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टाइमिंग मायने रखती है: अगर आप मार्केट क्रैश के दौरान CAGR कैलकुलेट करते हैं, तो यह कम होगा। बुल मार्केट के दौरान, यह अधिक होगा। CAGR एंट्री और एग्जिट टाइमिंग के प्रति संवेदनशील है।
बेस्ट प्रैक्टिस: सटीक आकलन के लिए पूर्ण मार्केट साइकल (10+ वर्ष) पर CAGR कैलकुलेट करें।
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जोड़/निकासी का हिसाब नहीं: अगर आपने अवधि के दौरान पैसे जोड़े या निकाले, तो CAGR अर्थहीन हो जाता है।
समाधान: अंतरिम कैश फ्लो वाले पोर्टफोलियो के लिए XIRR का उपयोग करें।
72 का नियम: त्वरित डबलिंग टाइम कैलकुलेटर
72 का नियम एक सरल मानसिक शॉर्टकट है जो अनुमान लगाने के लिए कि किसी दी गई CAGR पर आपका पैसा दोगुना होने में कितना समय लगेगा।
डबलिंग टाइम (वर्ष) = 72 / CAGR
त्वरित संदर्भ तालिका
| CAGR | डबलिंग टाइम | ₹1L बनता है... |
|---|---|---|
| 6% | 12 वर्ष | ₹2L 12 वर्ष में, ₹4L 24 वर्ष में |
| 8% | 9 वर्ष | ₹2L 9 वर्ष में, ₹4L 18 वर्ष में |
| 10% | 7.2 वर्ष | ₹2L 7.2 वर्ष में, ₹4L 14.4 वर्ष में |
| 12% | 6 वर्ष | ₹2L 6 वर्ष में, ₹4L 12 वर्ष में |
| 15% | 4.8 वर्ष | ₹2L 4.8 वर्ष में, ₹4L 9.6 वर्ष में |
| 18% | 4 वर्ष | ₹2L 4 वर्ष में, ₹4L 8 वर्ष में |
कार्रवाई योग्य इनसाइट: अगर आप 6 साल में अपना पैसा दोगुना करना चाहते हैं, तो आपको 12% CAGR देने वाले निवेश चाहिए। यही कारण है कि इक्विटी म्यूचुअल फंड दीर्घकालिक धन सृजन के लिए आवश्यक हैं।
अक्सर पूछे जाने वाले प्रश्न (FAQ)
भारत में म्यूचुअल फंड के लिए अच्छा CAGR क्या है?
लार्ज कैप फंड के लिए, 5+ वर्षों में 10-12% CAGR अच्छा माना जाता है। मिड और स्मॉल कैप फंड के लिए, निवेशक अक्सर 15-20% CAGR लक्ष्य रखते हैं, हालांकि यह अधिक अस्थिरता के साथ आता है। 12% से ऊपर कोई भी CAGR लगातार निफ्टी 50 बेंचमार्क को मात देता है।
क्या CAGR नेगेटिव हो सकता है?
हां, CAGR नेगेटिव हो सकता है अगर आपका अंतिम मूल्य आपके प्रारंभिक निवेश से कम है। नेगेटिव CAGR इंगित करता है कि आपके पोर्टफोलियो ने वार्षिक आधार पर मूल्य खोया है। उदाहरण के लिए, अगर ₹1,00,000 3 साल में ₹80,000 हो जाता है, तो आपका CAGR लगभग -7.2% है।
क्या दीर्घकालिक निवेश के लिए 20% CAGR यथार्थवादी है?
जबकि बुल मार्केट के दौरान छोटी अवधि (2-5 वर्ष) में 20% CAGR प्राप्त करना संभव है, यह 15-20 वर्षों में टिकाऊ नहीं है। ऐतिहासिक डेटा दिखाता है कि बेस्ट-परफॉर्मिंग इक्विटी फंड भी बहुत लंबी अवधि में औसतन 15-18% CAGR देते हैं। लगातार 20%+ रिटर्न का वादा करने वाले फंड या स्टॉक से सावधान रहें - उच्च रिटर्न उच्च जोखिम के साथ आते हैं।
CAGR रिटायरमेंट प्लानिंग में कैसे मदद करता है?
CAGR रिटायरमेंट प्लानिंग के लिए महत्वपूर्ण है। अगर आपको 20 साल में ₹2 करोड़ चाहिए और आज आपके पास ₹20 लाख है, तो आपको 12.2% CAGR की जरूरत है। यह आपको सही एसेट एलोकेशन चुनने में मदद करता है - उच्च CAGR के लिए इक्विटी-भारी, या स्थिरता के लिए डेट के साथ संतुलित। बेहतर योजना के लिए हमारा रिटायरमेंट कैलकुलेटर उपयोग करें।
क्या मुझे डिविडेंड के साथ या बिना CAGR कैलकुलेट करना चाहिए?
सटीक तस्वीर के लिए हमेशा डिविडेंड पुनर्निवेशित के साथ CAGR कैलकुलेट करें। डिविडेंड आपके कुल रिटर्न का हिस्सा है। अधिकांश फंड हाउस "टोटल रिटर्न" CAGR रिपोर्ट करते हैं जिसमें डिविडेंड शामिल है। स्टॉक के लिए, CAGR कैलकुलेट करने से पहले अपने अंतिम मूल्य में डिविडेंड आय जोड़ें।
अस्वीकरण: यह कैलकुलेटर आपके द्वारा प्रदान किए गए इनपुट के आधार पर अनुमान प्रदान करता है। पिछला प्रदर्शन (CAGR) भविष्य के परिणामों की गारंटी नहीं देता। निवेश रिटर्न बाजार जोखिमों के अधीन हैं। निवेश निर्णय लेने से पहले हमेशा प्रमाणित वित्तीय सलाहकार से परामर्श करें। CalcScope एक वित्तीय शिक्षा टूल है, SEBI-पंजीकृत निवेश सलाहकार नहीं।